تراجعت أسعار الذهب عن أعلى مستوى لها في أسبوعين، أمس الاثنين، مع ارتفاع طفيف للدولار من أدنى مستوياته الأخيرة، إلا أن التوقعات المتفائلة برفع أسعار الفائدة الأمريكية حدّت من خسائر المعدن النفيس.

وانخفض سعر الذهب الفوري بنسبة 0.2 % إلى 4165.21 دولارًا للأونصة، بعد أن سجل أعلى مستوى له منذ 22 يونيو في وقت سابق من اليوم، وارتفعت العقود الآجلة للذهب الأمريكي تسليم أغسطس بنسبة 1.3 % إلى 4177.20 دولارًا للأونصة.

تأثر الذهب من ارتفاع الدولار بنسبة 0.2 %، ما جعل الذهب المُسعّر بالدولار، أكثر تكلفة لحاملي العملات الأخرى. ارتفع سعر الذهب بأكثر من 2 % الأسبوع الماضي، منهيًا سلسلة خسائر استمرت أربعة أسابيع، بعد أن خفّفت بيانات الوظائف الأمريكية، التي جاءت أضعف من المتوقع، المخاوف بشأن استمرار التضخم وارتفاع أسعار الفائدة.

وقال تيم ووترر، كبير محللي السوق في شركة كيه سي إم تريد: "لا يزال الذهب يواجه ضغوطًا من قوة الدولار الأمريكي". "ستُراقَب محاضر اجتماع لجنة السوق المفتوحة الفيدرالية لهذا الأسبوع عن كثب للحصول على إشارات أوضح بشأن توجهات السياسة النقدية للاحتياطي الفيدرالي. سيبحث المستثمرون عن أدلة تُبيّن ما إذا كان أعضاء اللجنة الآخرون يُشاركون رئيس الاحتياطي الفيدرالي، كيفن وارش، نظرته المتشددة، أم أن هناك توجهًا أكثر تيسيرًا داخل المجموعة."

أظهرت بيانات يوم الخميس تباطؤًا حادًا في نمو الوظائف الأمريكية في يونيو، وتم تعديل مكاسب الوظائف للشهرين السابقين بالخفض، ما يُشير إلى تباطؤ سوق العمل، ودفع الأسواق إلى التراجع عن توقعاتها برفع سعر الفائدة من قِبل الاحتياطي الفيدرالي على المدى القريب.

يرى المتداولون الآن احتمالًا بنسبة 56 % تقريبًا لرفع سعر الفائدة في سبتمبر، بانخفاض عن أكثر من 60 % قبل صدور البيانات. تميل أسعار الفائدة المنخفضة إلى أن تكون مواتية للذهب، كونه أصلًا غير مُدرّ للدخل.

وقال بنك جيه بي مورغان إن الطلب على الذهب من القطاعات الرئيسية لن يكون قويًا كما كان متوقعًا، مما سيحد من أسعار السبائك هذا العام عند 4300 دولار في الربع الثالث و4500 دولار في الربع الرابع.

في أسواق المعادن النفيسة الأخرى، انخفض سعر الفضة الفوري بنسبة 0.2 % إلى 62.28 دولارًا للأونصة بعد أن سجل أعلى مستوى له منذ 23 يونيو في وقت سابق. وارتفع البلاتين بنسبة 0.7 % إلى 1649.61 دولارًا للأونصة، وارتفع البلاديوم بنسبة 1.1 % إلى 1288.14 دولارًا للأونصة.

ارتفاع الأسهم

في بورصات الأسهم العالمية، ارتفعت الأسهم الأوروبية والعقود الآجلة الأمريكية بشكل طفيف يوم الاثنين، حيث أدى احتمال زيادة إمدادات الطاقة إلى انخفاض أسعار النفط، ما يبشر بتخفيف الضغوط التضخمية، بينما ينتظر المستثمرون موسم أرباح حاسم لقطاع الذكاء الاصطناعي، وفي حين لم تشهد محادثات السلام الأمريكية الإيرانية المتوترة أي تطورات جديدة، تعبر السفن مضيق هرمز، حيث أفادت التقارير بعبور 160 سفينة خلال الفترة من الاثنين إلى السبت من الأسبوع الماضي.

وارتفع مؤشر ستوكس 600 الأوروبي بنسبة 0.2 % في بداية التداولات، بينما صعدت العقود الآجلة لمؤشر ستاندرد آند بورز 500 بنسبة 0.5 % بعد عطلة يوم الجمعة في الولايات المتحدة. وكان المؤشر الأمريكي القياسي قد ارتفع بنسبة 1.8 % الأسبوع الماضي، بينما صعد مؤشر ستوكس الأوروبي بنسبة 2.7 %، حيث قلل المتداولون من رهاناتهم على رفع أسعار الفائدة مع انخفاض أسعار الطاقة، على الرغم من أن بعض قطاعات التكنولوجيا - وخاصة شركات تصنيع الرقائق - عانت من صعوبات.

وقال موهيت كومار، كبير الاقتصاديين الأوروبيين في جيفريز: "من المتوقع أن تدعم أسعار النفط المنخفضة القطاعات الحساسة للنمو والدول التي شهدت أداءً ضعيفًا خلال الأشهر الثلاثة الماضية". وأضاف: "بينما لا نزال نحتفظ بمراكز شراء في قطاع التكنولوجيا الأمريكي، فقد عززنا استثماراتنا في آسيا والقطاعات الحساسة للنمو في الأسابيع الأخيرة".

وسيراقب المستثمرون عن كثب أداء الشركات العاملة في مجال الذكاء الاصطناعي وسط مخاوف من حدوث فقاعة في موسم إعلان الأرباح القادم. تُعدّ شركتا دلتا إيرلاينز، وبيبسيكو من أبرز الشركات الأمريكية التي ستعلن عن نتائجها هذا الأسبوع، بينما يتوقع المحللون أن تزيد سامسونج إلكترونيكس أرباحها بمقدار 18 ضعفًا.

وشهد سوق الأسهم الكوري الجنوبي انتعاشًا طفيفًا الأسبوع الماضي، ولكنه لا يزال مرتفعًا بنسبة 90 % منذ بداية العام حتى الآن، مدفوعًا بالطلب المتزايد على الذكاء الاصطناعي ونقص الإمدادات الذي يُعزز أسعار الرقائق. ستطرح شركة إس كيه هاينكس، وهي شركة كورية جنوبية لتصنيع الرقائق الإلكترونية، أسهمها للاكتتاب العام في الولايات المتحدة يوم الاثنين لجمع حوالي 28 مليار دولار، وفقًا لبيانات الجهات التنظيمية، في اختبار جديد لقوة موجة الذكاء الاصطناعي.

في أسواق العملات، ارتفع مؤشر الدولار بنسبة 0.1 % في أعقاب صدور تقرير الوظائف الأمريكية لشهر يونيو، الذي جاء أضعف من المتوقع. وانخفض اليورو بنسبة 0.1 % إلى 1.142 دولار، متجاوزًا بقليل أدنى مستوى له في 13 شهرًا عند 1.133 دولار. ارتفع الدولار بنسبة 0.5 % إلى 162.23 ين، وهو ليس ببعيد عن أعلى مستوياته في أربعين عامًا عند 162.84 ين، في ظل اختبار المضاربين لمدى عزم السلطات اليابانية على التدخل.

وقال فريدريك نيومان، كبير الاقتصاديين الآسيويين في بنك اتش اس بي سي: "حتى لو أبقى الاحتياطي الفيدرالي على سياسته النقدية دون تغيير، فإن استمرار معاناة قطاع التصنيع، وخطر ارتفاع أسعار المواد الغذائية نتيجة لظاهرة النينيو، وضعف العملات المحلية، كلها عوامل تُبقي المسؤولين النقديين في موقف دفاعي". ويتوقع نيومان رفع أسعار الفائدة في نيوزيلندا وكوريا الجنوبية هذا الشهر، مع احتمال رفعها في إندونيسيا أيضاً.